Selon les conditions FOB, le vendeur supporte tous les frais et risques jusqu'au moment où les marchandises sont chargées à bord du navire. La responsabilité du vendeur ne s'arrête pas là, à moins que les biens ne soient " affectés au contrat ", c'est-à-dire qu'ils soient " clairement mis de côté ou autrement identifiés comme les biens du contrat ". Par conséquent, le contrat FOB exige qu'un vendeur livre des marchandises à bord d'un navire qui doit être désigné par l'acheteur d'une manière habituelle au port particulier. Dans ce cas, le vendeur doit également prendre des dispositions pour le dédouanement à l'exportation. D'autre part, l'acheteur paie les frais de transport maritime, les frais de connaissement, d'assurance, de déchargement et de transport du port d'arrivée à destination. Depuis que les Incoterms 1980 ont introduit l'Incoterm FCA, FOB ne doit être utilisé que pour le transport maritime et fluvial non conteneurisé. Toutefois, le FOB est couramment mal utilisé pour tous les modes de transport, malgré les risques contractuels que cela peut présenter. Dans certains pays de common law comme les Etats-Unis d'Amérique, FOB n'est pas seulement lié au transport de marchandises par mer, mais aussi au transport terrestre à bord de tout "bateau, voiture ou autre véhicule.